Die Geschichte der Fabrik geht auf das Jahr 1799 zurück, als während der österreichisch-ungarischen Monarchie die ersten Stahlwerkstätten in Cugir gegründet wurden, die zu den ersten Melilierwerken in Siebenbürgen gehörten. Der Ausbau der Anlage begann 1926 mit dem Bau neuer Produktionslinien. Der Krieg führte zur Militarisierung der Fabrik, die zu dieser Zeit von einem Spezialisten für die Herstellung moderner Waffen geführt wurde. Teile und Baugruppen für die Artillerietechnik wurden in Zusammenarbeit mit der Londoner Firma "Vickers Armstrong Ltd." hergestellt.